박스 시스템 거래

Darvas Box : Timeless Classic.

1950 년대 후반, Nicolas Darvas는 쇼 비즈니스에서 가장 높은 유료 댄스 팀 중 절반을 차지했습니다. 그는 팔로우 아웃 군중 앞에 춤을 추면서 세계 여행의 한가운데에있었습니다. 동시에, 그는 자신의 여가 시간에 배런의 주간 신문에서 연구하고 그의 중개인과 의사 소통하기 위해 전보를 사용하여 주식을 사고 파는 오랫동안 잊혀진 월 스트리트 전설이되어 가고있었습니다. 그러나 Darvas는 3 년간 3 만 6,000 달러를 투자하여 225 만 달러 이상을 벌어 들였습니다. 많은 상인들은 Darvas의 방법이 여전히 효과가 있다고 주장하며, 현대 투자자는 1960 년 책 "Stock Market에서 2 백만 달러를 어떻게 창출했는지"를 연구해야한다고 주장했다. Darvas Box 거래 방법을 다룰 때 읽으십시오.

Darvas는 투기성 캐나다 주식 시장에서 그의 트레이딩 경력을 시작했으며 그의 첫 구매로 200 % 이상의 이익을 창출했습니다. 그의 초기 성공은 오래 가지 않았고, 거칠고 붕괴 된 캐나다 시장은 곧 자신의 이익을 되찾았다. 몇 년 후, 그는 뉴욕 증권 거래소로 향했고 시장에 거래 사고를 일으켰습니다.

거래 후보를 확인하기 위해 Darvas는 특유의 기본 필터를 적용했습니다. 그는 앞으로 20 년 동안 잘 할 것으로 기대되는 산업을 찾았습니다. 1950 년대에 전자, 미사일 및 로켓 연료가 미국 대중을 매료 시켰습니다. 이러한 산업 분야의 기업들은 기하 급수적 인 이익 성장으로 이어질 혁신적인 신제품의 혜택을 볼 것입니다. 자세한 내용은 기초 분석 소개를 참조하십시오.

이런 식으로 Darvas는 주식 시장 역사에 대한 그의 연구에서 그가 다음 큰 일을 예견 할 수 있다면 크게 이익을 얻을 수 있다는 것을 알게되었습니다. 그는 그의 책에서 1800 년대 후반에 철도 회사가 월스트리트를 통치했다는 사실에 주목했다. 한 세대가 지난 후에는 새로운 기술을 대표하는 자동차 회사가되었습니다. 투자자들은 항상 새롭고 흥미로운 것을 사냥하고있었습니다. 잠재력이 가장 큰 주식을 찾으려면 그의 연구에서 가장 큰 잠재력을 가진 산업을 찾아야한다고 지적했습니다.

Darvas는 거래 후보자 명단으로 무장 한 주식의 움직임을 지켜 보았다. 그가 사용했던 유일한 지표는 거래량이 적은 거래량 목록에서 많은 양을 보면서 거래량이었습니다. 비정상적인 거래량을 발견했을 때 그는 중개인에게 전신환을 보내고 일일 거래량을 요청했습니다.

그는 일련의 정확한 규칙을 사용하여 정의한 좁은 가격 범위 내에서 거래하는 주식을 찾고있었습니다. 상한선은 적어도 3 일 연속 침투하지 않은 현재 진행 상황에서 재고가 도달 한 최고 가격이었습니다. 최저 한도는 적어도 3 일 연속 낮게 유지 된 새로운 3 일간의 최저치였다.

범위를 확인한 후에 그는 거래 범위의 맨 위에있는 구매 주문과 범위의 맨 아래에있는 최대 손실 주문으로 중개인을 연결합니다. 일단 자리에 오르자 그는 주식에있는 행동을 기반으로 자신의 정류장을 추적했습니다. 그의 경험에 따르면, 상자는 종종 "쌓여"있어, 재고가 올라갈수록 새로운 상자 패턴을 형성하게됩니다. 새로운 상자 형성이 완료 될 때마다, Darvas는 새로운 거래 범위의 새로운 하단 아래의 일부분으로 그의 중지를 올렸습니다.

Lorillard에서 수익 창출.

거래에서 그림은 수천 단어의 가치가 있습니다. Darvas의 책에서 예제를 통해 자신의 방법을 더 잘 이해할 수 있습니다. 1957 년 말, Darvas는 사이공에서 공연을했으며 로리 야르 (Lorillard)에서 볼륨 스파이크 (volume spike)를 발견했습니다. 그는 그의 브로커에게 일일 시세를 제공 할 것을 요구함으로써 주식을 밀접하게 따르기 시작했다.

A. 그는 로릴 라드의 산업을 확인하고 켄트 (Kent)와 올드 골드 (Old Gold) 담배를 많이 팔고 있다는 것을 알게되었습니다. 기술 주식은 아니지만이 시간에 외과 의사 일반 경고가 모든 팩에 등장하기 전에는 담배가 성장 산업이었습니다. (관련 독서는 산업 성장 단계를 참조하십시오.)

B. 그는 상자 위에 부딪혀 27½에 Lorillard 200 주를 샀다.

C. 불행히도 주가가 다시 박스로 돌아 가면 26 일에 그의 정류장이 며칠 뒤에 치게되었습니다.

D. 계속되는 힘을 보아 주식이 더 올라 갔다는 확신을 재확인하고, Darvas는 28¾에 200 주를 재 매입했다.

E. 자신의 선택에 확신을 가지고, Darvas는 35와 36½에 400 개의 주식을 더 샀다.

F. 1958 년 2 월의 하락 이후 계속 된 힘은 38에서 400 주를 다시 구매하게했다.

G. 다른 주식 매입을 위해 기금을 모으기 위해 Darvas는 전체 지위를 57로 마감했으며 약 6 개월 만에 60 % 이상의 수익을 올렸습니다. 이에 비해 다우 존스 산업 평균 지수는 같은 기간 동안 약 7.5 % 상승했다. (수익률을 평가하는 방법에 대한 자세한 내용은 포트폴리오가 기준치를 초과하는지 확인하십시오.)

Lorillard에서 이익을 얻기 위해 사용 된 단순한 Darvas는 현재 시장에서도 작동 할 수 있습니다. 인터넷은 Darvas가 선호하는 전보를 대체했으며, 실시간 견적을 제공하기 때문에 Barron 's가 토요일 아침에 배달 될 때까지 기다릴 필요가 없습니다. 대용량 브레이크 아웃을 발견하는 것은 상대적으로 간단하며 트레이더가 규칙적인 접근 방식을 적용하면 Darvas와 같은 이익을 얻을 수 있습니다.

Darvas Box는 비참한 결과를 가져옵니다.

인터넷이 실시간 주가 지수를 제공하고 온라인 중개인이 즉시 채권을 제공하기 훨씬 전에 Nicolas Darvas는 3 년 동안 2 억 2500 만 달러 이상으로 36,000 달러를 투자 할 수있었습니다. 1950 년대 전세계 댄스 투어를하는 동안, 그는 주간지 인 배런 (Barron 's)과 그의 풀 서비스 중개인에게 전표를 보내 인용 및 주문을 받았습니다. Darvas는 수년 전에 다양한 투자 환경에서 주식 선택 기술을 개발했지만 그의 전략은 시간의 테스트에 대한 저항이었으며 오늘날의 모든 상인이 적응을 고려해야하는 도구입니다. 여기서는이 방법에 의존하는 실제 거래를 거쳐 왜 효과가 있었는지 보여줍니다. (배경 읽기는 Darvas Box : A Timeless Classic을 참조하십시오.)

댄서의 비밀.

거기에서, 그는 좋은 기술적 특성을 가진 주식을 찾는 것에 집중했다. 현대 기술 분석가의 말에 따르면 그는 주간 차트에서 단기 직사각형을 형성했습니다. Barron 's 각 호에는 뉴스에 주식을 특징으로하는 주가 차트 페이지가 있으며, 거래량이 많은 좁은 거래 범위를 벗어나는 주식을 찾았습니다.

위의 그림 1에서 Darvas 상자가 표시됩니다. 이 상자는 직사각형 구조 내에서 주식이 거래 될 때 만들어집니다. 이것은 최소 3 주 동안 좁은 범위 내에서의 가격 거래를 특징으로합니다. 이 과정에서 주관적인 의사 결정이 있지만 주식이 좁은 범위에 있는지 여부를 상인이 반드시 질문해야한다면 주식을 전달하고 명확한 신호를 찾아야합니다. 가격이 박스의 상단을 돌파 할 때 구매합니다. 잘 행동하는 주식은 더 높은 수준에서 새로운 박스를 형성 할 것입니다. 가격은 가장 높은 상자의 맨 아래로 떨어질 때 판매해야합니다.

규칙을 설명하면 스캐닝 소프트웨어와 같은 최신 도구로 거래 후보를 식별 할 수 있습니다. 박스를 정량화하기 위해서, 거래자들은 지난 4 주간의 고가와 저 가격의 차이가 그 기간 동안 최고 10 % 미만인 주식을 찾아야합니다. 수식으로 다음과 같이 쓸 수 있습니다.

거래자는 잠재적 구매 목록에 더 많은 주식을 얻기 위해 더 큰 비율을 사용할 수 있습니다. 매수는 주식이 평균 밖의 30 일 볼륨보다 큰 볼륨의 절반 이상으로 닫힌 후에 아침에 시장 개방에서 가져와야한다. 초기 정지는 상자의 가장 낮은 가격보다 0.25 포인트 낮게 설정해야합니다. 새 상자 형태로 올려야하며, 항상 낮은 곳보다 4 분의 1 지점 아래에 있어야합니다.

행동하는 Darvas.

그림 2 차트의 첫 번째 상자는 2005 년 말에 형성되기 시작했습니다. DE는 8 주 동안 5 % 미만의 매우 좁은 범위에서 거래되었습니다. 주식이 너무 오랫동안 범위에 묶여있는 경우 거래자는 정지 주문을 사용하여 진입 가격을 설정할 수 있습니다. 이 경우 상자는 35.70 근처에서 높은 것으로 그려졌고 상인은 36 근처에 구매 중지 주문을 할 수있었습니다.

이 거래는 주식이 상향 조정 된 2006 년 1 월 26 일에 체결되었습니다. 매수 주문이 채워지 자마자, 상인은이 상자의 맨 아래에 33.75의 손절매 주문을 입력했습니다. 약 6.25 %의 위험은 상인이 알 수 있습니다.

DE가 더 올라감에 따라 두 개의 새로운 상자가 그려집니다. 최소 3 주간의 좁은 범위가 식별되면 차트에 상자가 그려집니다. 이는 시각적으로 차트에서 모니터링 할 수 있으며, 숙련 된 프로그래머는이 기준을 거래 시스템에 쉽게 코딩 할 수 있습니다. 새 상자를 그릴 때마다 중단 손실 주문이 변경되어 하단이 반영됩니다.

2006 년 6 월 세 번째 상자의 맨 아래 부분이 부러지고 18 주 후에 거래가 마감되어 10 % 이상의 이익을 얻습니다. DE는 약간 줄고 원래 상자와 같은 수준에 가까운 새 상자를 만듭니다. 짧은 순서에 따라, 그것은 상자 밖으로 나가서 다른 구매 신호를 제공합니다.

매도 시그널은 18 주 후에 18 %가 넘는 수익률을 보였습니다. 그러나 매도 신호는 잘못된 것으로 판명되고 주식은 빠르게 반전됩니다.

Darvas가 이런 일이 일어 났을 때, 그는 원래의 멈춤을 사용하여 빨리 주식으로 돌아갈 것입니다. 그러나 거래 시스템의 자동화 된 테스트는 많은 무역 업체들이 이러한 무역에 뛰어 들지 않으려 고합니다. 우리가 직면 한 문제는 너무 많은 정보 중 하나입니다. Whipsaw 거래 비용은 이동 평균 또는 오실레이터 기반 시스템에서 자주 발생한다는 것을 알고 있습니다. Darvas는 이러한 지식을 가지고 있지 않았으며 그는 "추세는 당신의 친구"라는 가정하에 운영되었으며, 과거에 그렇게 잘 작동했던 것이 미래에 잘 작동 할 것입니다. 두려움없이 그는 차트가 그에게 말했기 때문에 살 수있었습니다.

Deere 거래로 인해 우리는주의를 기울 였고 가격이 상승 추세를 재개하고 있음을 확인하기를 기다렸습니다. 그러나 우리는 오래 기다릴 필요가 없었습니다. 다른 상자가 빠르게 형성되었고, 2 개월 이내에 우리는 DE에 돌아 왔습니다. 이 거래는 8 개월 동안 50 % 이상 큰 우승자였습니다.

그러한 큰 승자를 다루는 것은 상인에게 도전 과제를 제시합니다. 상자 만 사용하면 거래 종료를위한 중지 판매 주문은 마감 가격보다 20 % 이상 높습니다. 그것은 돌려주는 많은 이익입니다. 이와 같은 경우에는 상자 상단을 사용하는 것이 더 좋을 수 있습니다. 그러면 상자가 현재 시장에 조금 더 가까워집니다. 또는 거래자는 상대 강도 지수 (RSI)와 같은 오실레이터를 사용할 수 있습니다. 이 오실레이터는이 가격 조치에 따라 과도하게 높은 가격을 책정하고 주식이 과매 수급 이하로 떨어지면 판매합니다. 그러나 향후 이익을 희생시킬 수 있습니다.

이 전략은 수십 년 전에 발명되었지만 여전히 이익을 창출하는 데 사용할 수있는 전략입니다. 시장은 Darvas가 연구 할 때와 마찬가지로 거래자의 감정을 반영하기 때문에 규율을 적용하면 고전적인 방법이 효과적 일 수 있습니다.

Bulkowski의 Darvas Box.

글과 저작권 및 사본; Thomas N. Bulkowski의 2005-2017. 판권 소유. 면책 조항 : 귀하는 투자 결정에 대한 책임이 있습니다. 자세한 내용은 개인 정보 / 면책 조항을 참조하십시오.

이 기사에서는 Darvas 상자, 생성 방법, 수행 방법 및 작동 방법에 대해 설명합니다.

Darvas Box Summary.

거래 주식에 대한 Darvas 설정은 일일 규모에서 비참하게 실패하지만 주간 규모로 교환 거래 자금을 사용하는 것이 가장 효과적입니다. 평균 이득은 무역 당 10.5 %이며 49 %가 승리합니다. 인하가 48.5 % 인 경우 최대 할인율을 적용하여 각 거래의 최대 인출률을 평균 13.7 %로 축소 할 수 있습니다. 무역 투자 당 10,000 달러의 수익은 1,047 달러가되며 약 10 개월 동안 유지 될 것입니다.

Darvas 상자 배경입니다.

이 기사에 대한 영감은 Daryl Guppy가 Technical Analysis of Stocks & amp; 상품 잡지 "Darvas 스타일 거래"(2005 년 5 월)와 "Something Darvas, 새로운 것"(2005 년 6 월).

Active Trader 잡지의 2007 년 4 월호에서도 거래 시스템 실험실의 Darvas 상자를 살펴 보았습니다. 그들은 "Darvas Box 시스템은 매우 간단하며 적절한 자금 관리로 시장을 이길 수있는 잠재력이 있습니다."

Darvas Box Setup.

설정이 쉽게 들립니다. Darvas 상자를 찾아 가격이 상자 경계를 벗어나기를 기다립니다. 그러나 구현을 올바르게하는 데 일주일이 걸렸습니다. 그들이 내 스스로 발견해야만하는 규칙에서 당신에게 말하지 않는 것. 다음은 규칙입니다.

새로운 12 개월 최고를 찾으십시오. 상자의 상단을 찾으십시오. 다음 3 일 동안 최고 (4 일간)입니다. 상단을 찾은 후 상자의 바닥을 찾습니다. 다음 3 일 동안 최저 (최저 4 일)입니다. 상자가 완성되면 상자 상단에있는 닫기 (Darvas가 새 높이 사용)가 구매 신호를 보냅니다. 다음날 그 자리에서 구매하십시오. 상자의 아래쪽 끝 부분은 판매 신호입니다. 다음날 영업 종료 후 1 단계로 돌아갑니다.

1 단계 : 새로운 최고점.

새로운 해를 찾으십시오. 나는 이것을 분기 별 및 반년 (6 개월)의 데이터와 연간 최고 작업을 사용하여 가장 잘 테스트했습니다. 해마다 최고는 지난해 최고가입니다. 여기에서 생각한 것은 새로운 최고 기세가 곧바로 직선으로 연결되는 기세를 불러 일으킬 것이라는 신호입니다. 직선 실행은이 기술이 가장 잘 작동하는 곳입니다. 계단식 상승은 종종 일일 데이터가 사용되는 경우 특히이 기술을 사용하여 손실로 이어집니다.

2 단계 : 상자 상단을 찾습니다.

이것은 간단하게 들리지만 사실 까다 롭습니다. 상자의 상단은 4 일간의 패턴입니다. 첫날에는 가격이 높아지고, 매년 최고가됩니다. 다음 3 일간은 최고치가 낮아질 것입니다. 그들은 어떤 가치도 될 수 있지만 첫날의 최고치 이하로 유지되어야합니다. 그것들은 연속적으로 낮은 높이 일 필요는 없으며, 하나의 최고는 그 다음 레벨보다 낮습니다. 그 3 일간은 높은 가격대에 머문다면 어떤 가치를 가질 수 있습니다. 아래 방법론 섹션에 예제가 나와 있습니다.

가격이 12 개월 최고를 매기면 어떻게 될까? 그런 다음 가장 최근의 고화질을 사용하고 상자 상단을 다시 찾습니다. 즉 다음 3 일간은 최고치가 낮아야합니다. 그렇지 않은 경우 또는 다른 넥타이가 발생하면 최고 12 개월을 발견하고 최고가가 낮은 3 일을 찾을 때까지 상자 상단을 계속 찾으십시오.

3 단계 : 상자 하단을 찾습니다.

상자 바닥에 대한 검색은 상단이 발견 된 후에 만 ​​시작됩니다. 12 개월 최고 가격 (박스 상단이어야 함)을 사용하여 하단에 대한 검색을 시작하십시오. 가격이 더 낮은 최저치를 기록하는 연속 3 일간을 찾습니다. 첫날은 다음 4 일 동안 상자 상단 (최고 높이)과 상자 바닥 (최저 최저)을 모두 표시 할 수 있습니다. 괜찮아. 하지만 가격이 며칠 만에 최저치를 보일 것이며, 이는 박스 바닥이 될 것입니다.

다시 말하지만, 당신은 4 일간의 패턴을 찾고 있습니다. 첫날은 낮고 낮은 기온이 뒤 따른다. 가장 높은 최저치는 첫날의 가치를 유지한다면 어떤 값이든 상관 없습니다. 어떤 관계 든 새로운 상자를 찾기 시작해야 할 것입니다. 아래 방법론 섹션에 예제가 나와 있습니다.

4 단계와 5 단계 : 거래 신호 찾기.

상자 상단과 상자 하단이 모두있는 경우에만 거래 신호를 찾습니다. Darvas는 상자 상단보다 높은 높이를 사용하거나 상자 하단의 낮은 하단을 트리거로 사용했지만 클로저가 더 잘 작동 할 때까지 기다리는 것이 좋습니다. 즉, 상자 위쪽에있는 항목이 항목을 알립니다. 상자의 아래쪽 끝 부분은 출구 신호를 보냅니다. 상자 상단 또는 상자 하단과의 관계는 거래 신호가 아닙니다.

진입 또는 퇴장 신호가 발생하면 다음 거래일에 거래합니다.

더 많은 트릭.

기존 상자가있는 경우, 즉 상자 상단 및 하단을 찾았을 때 가격이 상자 상단보다 높게 나타나지만 닫기가 상자 상단 아래로 유지되는 경우를 기다리고있는 경우 어떻게됩니까? 이 경우 새 상자 상단을 검색하기 시작합니다. 구매를 유도하지 않고 상단이 더 높은 상자를 새로 만들 수 있습니다. 나는 시험 할 때 3M 재고의 상황을 발견했다.

구매로 조건부 주문이 있다고 가정하면 $ 10.01에 마감합니다. 10.01 또는 그 이상으로 닫으면 구매가 시작됩니다. 만약 가격이 10.50이라는 새로운 최고치를 올리 겠지만 마감일이 3 일 안에 10.01 이하로 유지된다면, 새로운 상자 상단을 찾았 기 때문에 구매 정지를 10.51 달러로 올리십시오 (또한 새로운 상자 바닥이 있다고 가정 함).

가격이 박스 상단 위로 오를 때마다 새 상자 상단을 검색하십시오. 일단 새로운 상자 상단을 찾으면 새로운 상자 바닥을 찾아 새 상자를 완성하십시오. 이전 상자의 상단과 하단을 사용하여 항목에 신호를 보내고 새 상자 위와 아래가 모두 자리를 잡을 때까지 종료하십시오.

가격이 낮아지면 어떻게 될까요? 새 상자 바닥을 검색하기 시작합니다. 기존의 하단은 종료 신호로 남아 있기 때문에 새로운 하단이 설정 될 때까지 상자 하단의 닫기가 적용됩니다. 따라서 출구를 트리거하지 않고 새롭고 상자 하단이 발생할 수 있습니다.

테스트 결과 39 %의 시간이 걸렸습니다. 다시 말하면, 손절매 가격은 위로 올라갈 수 있습니다 (높은 상자가 완성 될 때) 또는 아래로 내려갑니다 (가격이 낮을 때는 낮게하지만 끝이 낮지 않을 때).

Darvas Box 방법론.

2001 년 3 월 12 일부터 2010 년 10 월 1 일까지 S & P 500 지수가 변경되지 않은 기간 동안의 데이터를 사용하여 104 개의 교환 거래 펀드와 557 개의 주식을 사용하여 설정을 테스트했습니다. 그러나 그 기간 동안 시장은 황소 2 마리와 곰 2 마리를 겪었습니다. 모든 주식 또는 교환 거래 펀드가 전체 기간을 커버하지 않았습니다. 수수료는 편도 당 $ 10이었고 (왕복 20 달러) 미끄러짐 또는 기타 요인에 대한 허용치가 사용되지 않았습니다. 나는 각각의 거래를 $ 10,000의 가치로 시작한 다음 모든 거래의 결과를 평균했다.

나는 오른쪽 차트에서 Darvas 상자의 예를 보여줍니다. 가격이 최고점에 도달하고 다음 3 일 동안 최저가가되면 첫 번째 최고점이 발생합니다 (연간 최고 가격 가정). 즉, 3 개의 고역 각각은 첫 번째 정점 아래에 있습니다.

상자 상단의 또 다른 예제는 왼쪽 삽 입에 있습니다. 가격은 새로운 최고가되고 다음 3 일간은 첫날 높은 가격보다 낮은 가격으로 유지됩니다. 3 일간은 인세 트 쇼의 자격을 얻기 위해 연속적으로 낮은 최고치 (매일 최고치가 이전보다 낮음)를 가질 필요는 없습니다.

이 같은 철학은 바닥에 적용되며 올바른 삽화는 이것을 보여줍니다. 각 로우는 연속적으로 더 높은 로우 일 필요는 없습니다 (각각의 로우는 이전 레벨보다 높습니다). 오히려, 그들은 첫날까지 맨 아래에 놓여 있다면 어떤 가치도 될 수 있습니다.

9 월의 상자 하단은 상자 상단을 채우는 첫 번째 상자입니다 (꼭대기가 먼저 나타나야하며 1 년마다 최고이어야 함). 첫 번째 예에서는 상자 상단이 약 88이고 하단은 높이 상자 인 경우 78입니다.

10 월에 가격이 새 최고치로 올랐을 때, 나는 그것이 파란색으로 표시되는 구매 신호를 보낸다. 실제 구매는 다음날 열리는 시장에서 이루어질 것입니다. 가격이 새로운 최고치를 기록했기 때문에 상자 상단에 대한 검색은 며칠 후 시작되어 발견 될 것입니다. 나는 새로운 최고를 보여주기 위해 블랙 박스의 절정을 올렸다. (즉, 나는 10 월에 첫 번째 상자 상단에 검은 색 촛불을 길게했다.) 따옴표에는 최고점과 최저치의 다른 조합이 표시 될 수 있습니다. 가격 바닥에 이어 3 번 높은 최저 가격이 오면 상자 하단이 뒤 따른다. 10 월 상자 위쪽은 약 90이고 바닥은 약 87이됩니다.

가격은 새로운 최고를 만들어 유효한 상자 상단을 형성합니다. 다시 한 번, 상자 바닥에 대한 검색이 시작되지만 차트가 끝날 때까지는 발생하지 않습니다. 그러나 가격은 박스 바닥 아래로 닫혀 시장에서 발생하는 판매가 다음날 열리게된다.

이 예제는 유효한 Darvas 박스가 아닐지도 모른다. 왜냐하면 그 해의 최고 가격이 아닌 구매 및 판매 가격을 확인하지 않았기 때문이다. 이 상자는 돈을 잃는다! 여러 주식의 설정을 살펴보면 일일 규모에서 시스템은이 구성을 따르는 것으로 나타났습니다. 즉, 가격이 정점에 도달하기 직전에 거래를 시작하여 거래가 끝나는 것입니다. 아마도이 방법은 1950 년대 니콜라스 다르 바스 (Nicholas Darvas)에게도 도움이되었지만 오늘날에는 그렇지 않습니다.

얼마나 나빠? 다음 섹션에서 이에 대한 답변을 제공합니다.

Darvas Box 결과.

다음 표는 테스트 결과를 보여줍니다. 테이블 상반부는 상장 된 펀드를 테스트하고 하반부는 주식 포트폴리오를 테스트합니다. 변화하는 유일한 매개 변수는 새로운 고가가 나타나는 데 필요한 시간입니다.

나는 91 일 (91 일)에서 52 주 (주)까지 새로운 최고치를 찾아야하는 시간을 다양하게했다. wks 행은 매주 데이터를 사용합니다. 그 밖의 모든 것은 매일 데이터를 사용합니다. 승리 / 손해율은 30 대에서의 성공률과 함께 설정 이후의 추세에 관한 것입니다. 일별 규모의 평균 이득은 특히 주식의 경우에 한심하지만, ETF (Exchange Traded Fund)의 경우에도 마찬가지입니다. 일일에서 주간 단위로 전환하면 최대 평균 손실이 두 배가됩니다. 이는 모든 증권의 평균이며, 각 증권은 거래 당 최악의 하락률을 기록합니다.

홀드 타임 손실은 거래 중 구매 가격 아래로 가격이 얼마나 떨어졌는지를 모든 거래에 대해 평균 한 것입니다.

무리의 베스트는 52 주 (1 년)의 새로운 높은 기간을 가진 ETFs를 주간 척도에 무역하기위한 것이다. 나는 다른 테스트 (50 주, 49 주 등)를 시도하지 않았습니다. 드로우 다운과 홀드 타임의 손실이 그 아래 행보다 약간 적기 때문에이 행을 선택했습니다. 평균 이득은 적지 만 승패 비율은 더 높습니다.

한 가지 테스트에서는 박스 상단보다 높은 가격을 사용하여 박스 상단보다 가까운 구매를 실행합니다 (Darvas가 사용한 것입니다). 그 테스트는 내가 언급 한 이유로 열등한 결과를 가져온다. 다른 두 가지 테스트는 낮은 스톱을 허용하지 않습니다. 위에서 언급 한 것은 시간의 약 39 %가 발생하지만 더 낮은 스톱을 허용하면 결과가 약간 향상되는 것 같습니다.

주간 규모는 작업 시스템을 제안하고 일상적인 규모는 그렇지 않기 때문에이 거래 방법론의 안정성에 의문을 제기합니다. 두 환경 모두에서 작동해야합니다. 내 구현에 오류가있을 수 있으므로 사용하기 전에 테스트해야합니다. 아마 너는 나보다 잘 일할 수있을거야.

Adam White 설정. 이 설정은 ETF 거래에 적합하며 고유 한 이중 출구 전략이 있습니다. 클라우드 뱅크. 투자 유치 투자자에게는 클라우드 뱅크 차트 패턴이 큰 이익을 창출하는 쉬운 방법입니다. DCB 설정. 거의 발생하지 않는 거래 설정이지만 꽤 수익성이 있습니다. 아닙니다. 이중 하단 거래 설정. 이중 바닥을 거래하고 20 년 동안 80 %의 시간을 얻었습니다. 더블 7s. 이 설정은 ETF를 거래하기위한 것이며 높은 손익 비율이지만 이익은 적습니다. 직사각형 하단 거래 설정. 일주일 안에 평균 2.5 %를 만듭니다. 직사각형 상단 거래 설정. 최고의 실적은 21 일 간단한 이동 평균과 3 일의 이탈을 사용합니다. RSI 트레이딩 시스템이 시스템은 거래에서 제외됩니다.

글과 저작권 및 사본; Thomas N. Bulkowski의 2005-2017. 판권 소유. 면책 조항 : 귀하는 투자 결정에 대한 책임이 있습니다. 자세한 내용은 개인 정보 / 면책 조항을 참조하십시오. 친구가 수표를 잘못 기입했을 때 너무 많은 시간을 보내고 "++"를 추가하여 수정하는 것이 좋습니다.

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